يشهد سوق الذهب مرحلة تعد من أكثر المراحل حساسية منذ أسابيع، بعدما قفزت الأسعار بقوة خلال تعاملات الأربعاء بنسبة 1.9% لتصل إلى 4,153.19 دولار للأوقية، مقتربة من مستوى مقاومة فني بالغ الأهمية، في وقت يترقب فيه المستثمرون خروج المعدن النفيس من نطاق تداول ضيق قد يمهد لتحرك حاد في أحد الاتجاهين.
الذهب يقترب من لحظة فاصلة
تكشف بيانات أن الذهب يتحرك حاليًا داخل نموذج مستطيل على الرسم البياني اليومي، حيث يتمركز الدعم الرئيسي عند 3,959 دولارًا، وهو مستوى أثبت قوته بعد اختباره 3 مرات، بينما تتمركز المقاومة المحورية عند 4,158 دولارًا، والتي تعرضت لاختبارين سابقين دون نجاح واضح في اختراقها.
ووصول السعر إلى 4,153.19 دولارًا يعني أن الذهب يقف الآن على بعد خطوات قليلة من الحد العلوي لهذا النطاق، الأمر الذي يزيد من أهمية الجلسات المقبلة، خاصة مع استمرار انخفاض مستويات التقلب مقارنة بحجم الحركة المنتظرة.
وتشير WarrenAI إلى أن نطاق التداول الحالي الممتد بين 4,000 و4,158 دولارًا يمثل منطقة حيادية يصعب داخلها ترجيح اتجاه واضح، إلا أن أي اختراق مؤكد خارج هذا النطاق قد يطلق موجة سعرية قوية سواء نحو الصعود أو الهبوط.
مؤشرات الزخم تتحسن... لكن الاتجاه لم يتغير بعد
تشير القراءة الفنية التي تقدمها WarrenAI إلى أن مؤشر الماكد سجل تقاطعًا إيجابيًا، وهو ما يعكس تحسنًا تدريجيًا في الزخم لصالح المشترين.
كما ارتفع مؤشر القوة النسبية إلى 48.02 نقطة، وهو ما يعكس خروج السوق تدريجيًا من الضغوط البيعية دون أن يصل بعد إلى مرحلة تؤكد سيطرة المشترين بالكامل.
ورغم هذه الإشارات الإيجابية، فإن الصورة الأكبر لا تزال تميل إلى الحذر، إذ ما يزال الذهب يتداول دون المتوسط المتحرك لـ50 يومًا البالغ 4,158.64 دولارًا، كما يبقى أقل بنحو 9.45% من المتوسط المتحرك لـ200 يوم، وهو ما يؤكد أن الاتجاه متوسط الأجل لا يزال هابطًا.
السيناريو الهبوطي... ماذا يحدث إذا انهار الدعم؟
ترى WarrenAI أن السيناريو السلبي يبدأ فقط إذا نجح الذهب في تسجيل إغلاق يومي دون مستوى 3,959 دولارًا.
وفي هذه الحالة، تصبح منطقة 3,940 دولارًا نقطة دخول محتملة للمتداولين الذين يراهنون على استمرار الهبوط، مع وضع وقف خسارة عند 4,065 دولارًا.
وتشير الأهداف الفنية إلى احتمالية امتداد الهبوط نحو 3,750 دولارًا كهدف أول، ثم 3,500 دولار، وصولًا إلى 3,311 دولارًا إذا استمرت الضغوط البيعية.
إعلان
ويستند هذا السيناريو إلى أن كسر الدعم التاريخي غالبًا ما يؤدي إلى تفعيل أوامر وقف الخسائر المتراكمة، وهو ما يسرع من وتيرة التراجع.
وفي المقابل، تحذر WarrenAI من احتمال وقوع ما يعرف بفخ الدببة، حيث قد يعود السعر سريعًا فوق مستوى 3,959 دولارًا بعد الكسر، وهو ما يستدعي عدم التسرع وانتظار تأكيد الإغلاق اليومي.
السيناريو الصعودي... اختراق المقاومة يغير المشهد
على الجانب الآخر، ترى WarrenAI أن السيناريو الإيجابي يتطلب اختراقًا واضحًا لمستوى 4,080 دولارًا أعلى المتوسط المتحرك القصير، أو إغلاقًا يوميًا فوق 4,160 دولارًا لتأكيد انتهاء سيطرة البائعين.
وفي حال تحقق هذا السيناريو، تبرز أهداف فنية عند 4,285 دولارًا، ثم 4,497 دولارًا، وأخيرًا 4,777 دولارًا.
وتوصي WarrenAI في هذه الحالة برفع مستوى وقف الخسارة إلى نقطة الدخول بعد تحقيق الهدف الأول، ثم استخدام أدوات مثل متوسط المدى الحقيقي أو المتوسط المتحرك لـ20 يومًا لمتابعة الأرباح وإدارة الصفقة.
لكنها تشير أيضًا إلى أن مستوى 4,285 دولارًا يمثل مقاومة قوية للغاية، وقد يشهد عنده الذهب موجة جني أرباح أو تراجع في الزخم.
يشير تحليل فني إلى أن المنطقة الممتدة بين 4,000 و4,150 دولارًا تظل منطقة حيادية مليئة بالإشارات المتضاربة، وهو ما يجعل التداول داخلها أكثر خطورة.
كما أن ظهور شمعة دوجي بالقرب من المقاومة خلال جلسة 5 أغسطس يعكس حالة واضحة من التردد بين المشترين والبائعين، ويؤكد أن السوق لم يحسم قراره بعد.
ولهذا، فإن أفضل نهج في المرحلة الحالية، وفقًا لتحاليل يتمثل في انتظار إغلاق يومي واضح أعلى 4,158 دولارًا لتأكيد بداية موجة صاعدة جديدة، أو إغلاق دون 3,959 دولارًا لتأكيد استئناف الاتجاه الهابط.
وفي ظل هذه الظروف، تؤكد تحليل خاص أن الانضباط في إدارة المخاطر وعدم ملاحقة التحركات داخل النطاق العرضي يظلان العاملين الأكثر أهمية، لأن الفرص الحقيقية غالبًا ما تبدأ بعد خروج السعر من مناطق التردد، وليس أثناء التحرك داخلها.
